財富管理筆記 你不可不知的 南非幣 之二

前一篇我們理解了南非經濟的困境與慘況
多數投資人更關心的是,
什麼時候會解套？

建議您先閱讀下面幾篇文章 
南非的經濟經過好幾輪的洗刷,已經不是過去的強者了

下圖為夕陽下的鶴鳴

曼德拉辭世 獨留南非空心磚經濟
https://www.businesstoday.com.tw/article-content-80417-104384-%E6%9B%BC%E5%BE%B7%E6%8B%89%E8%BE%AD%E4%B8%96%20%E5%8D%97%E9%9D%9E%E7%8D%A8%E7%95%99%E7%A9%BA%E5%BF%83%E7%A3%9A%E7%B6%93%E6%BF%9F

世界的英雄 南非的毀滅者
https://zhuanlan.zhihu.com/p/34276775

如果您手上的南非幣想解套
那麼您不需有個心理準備：也許這輩子都不會解套！
尤其是買在 4台幣 兌 1南非幣的 
(PS: 目前匯率大約2.2台幣 兌 1 南非幣)

如果真的套到了,筆者用信用評等AAA的南非幣計價商品,用時間看能不能損益兩平！

言歸正傳  
澳幣 跟 南非幣都是高息貨幣 
通常高息貨幣 的主要產業通常都是一級產業
一級產業：農林漁牧礦

澳幣主要關聯的產業是鐵礦砂
那麼南非幣呢？

筆者直接回答 黃金！
南非目前仍為世界第6大黃金出產國，
且黃金出口佔南非總出口10.7%，
是出口中最大的商品，
而南非出口又佔了GDP約30%，
經濟容易受黃金價格影響。
當黃金價格抬升時，對南非經濟是個利多，使得南非幣升值。

因此筆者直接用數據來跟大家說明
南非幣的確跟黃金價格有非常大的關聯

以下資料來源是Bloomberg , 資訊非常珍貴

下圖為最近一年 相關係數
黃金與 USD/ZAR 相關係數為 -0.316 
因此 黃金與南非幣為正相關

下圖為最近五年 相關係數
黃金與 USD/ZAR 相關係數為 -0.358
因此 黃金與南非幣為正相關

下圖為最近二十年 相關係數
黃金與 USD/ZAR 相關係數為 -0.309
因此 黃金與南非幣為正相關

從上面知道,我們就可以清楚知道,南非幣跟黃金為正相關
所以您想分析南非幣的後續如何,
那麼您得分析黃金的狀況

分析黃金 , 那麼您得分為四個面向

下面連結為筆者 針對黃金相關的文章集合
http://www.justacafe.com/search/label/%E9%BB%83%E9%87%91%E7%9B%B8%E9%97%9C

你不可不知的黃金 ： 黃金相關商品介紹

http://www.justacafe.com/2018/08/blog-post_24.html

亂世必備 : 2017/5/4黃金演講之一

http://www.justacafe.com/2017/05/201754.html

其次 影響南非幣的關鍵因素 就是美元了！
所有新興市場的貨幣,都被美元所箝制
所有新興市場的貨幣,都被美元所箝制
所有新興市場的貨幣,都被美元所箝制

很重要所以說三次 , 
包含 台幣.澳幣.印度幣.韓幣.南非幣.巴西幣......
所有新興市場的貨幣,都被美元所箝制

下圖為最近一年 相關係數
美金與 USD/ZAR 相關係數為 0.426 
因此 美金 與 南非幣 為 負相關

下圖為最近五年 相關係數
美金與 USD/ZAR 相關係數為 0.379
因此 美金 與 南非幣 為 負相關

下圖為最近二十年 相關係數
美金與 USD/ZAR 相關係數為 0.434
因此 美金 與 南非幣 為 負相關

從上面數據我們就可以清楚知道,美金跟南非幣為負相關
所以您想分析南非幣的後續如何,我們也得分析美金

下圖為美金技術面
目前仍是多頭

結論：

因此我們如果想要讓南非幣解套,
國際市場上必須要黃金大漲.美金不漲
並且南非的基本面不要持續惡化,甚至好轉！
否則南非幣還真的命運多舛 !!

筆者為CFP認證國際理財規劃顧問
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筆者Line ID wishwind999